กลยุทธ์การลงทุน Crude Oil (WTI) ประจำวันที่ 29 พ.ค. 2569

Day ราคาน้ำมัน WTI ผันผวนอย่างไรทิศทางปิด +0.3% ในขณะที่ Brent ปิด -0.6% WTI เป็นราคาน้ำมันที่สะท้อนสภาวะในสหรัฐอเมริกา มากว่า Brent ที่สะทอ้นภาวะวิกฤตของตลาดโลก (ซึงใช้ในการอ้างอิงราคาน้ำมันโลก)ที่มากกว่า วานนี้ปัจจัยหลักที่ทำให้ WTI ปิดกลับในแดนบวกมากจาก รายงานสต็อกน้ำมันดิบคงคลัง ทั้ง API และ EIA ที่ออกมาติดลบลงเช่นกัน ในขณะที่ยังคงมีความไม่สอดคล้องกัน ระหว่างความคืบหน้าในการเจรจา MOU กับ สถานะการณ์การสู้รบโจมตีในอิหร่าน

ขั้นตอนการเจรจายังคงดำเนินไป ในขณะความขัดแย้งยังคงมีต่อเนื่อง

• สหรัฐและอิหร่านมีสัญญาณที่จะบรรลุข้อตกลงหยุดยิงชั่วคราวเป็นเวลา 60 สำนักข่าว Axios รายงาน แต่ยังต้องรอการอนุมัติจาก ทรัมป์ ขณะที่ฝั่งอิหร่านยังไม่ได้ให้คำตอบเกี่ยวกับร่างข้อตกลงล่าสุด
• รองประธานาธิบดี เจดี แวนซ์ ระบุว่า ยังต้องปรับแก้เนื้อหาบางจุดและยังไม่แน่นอนว่าทรัมป์จะลงนามเมื่อใด
• สกอตต์ เบสเซนต์ รัฐมนตรีคลัง ย้ำว่า ทรัมป์จะไม่ยอมรับข้อตกลงที่แย่ โดยมีเส้นตายสำคัญคืออิหร่านต้องส่งมอบยูเรเนียมเสริมสมรรถนะและต้องไม่มีโครงการนิวเคลียร์
• ประธานาธิบดีมาซูด เปเซชเคียน ยืนยันว่าอิหร่านไม่ต้องการพัฒนาอาวุธนิวเคลียร์ แต่เน้นย้ำว่า จะไม่ดำเนินการทางการทูตที่อัปยศ พร้อมทั้งกล่าวโทษอิสราเอลว่าเป็นต้นเหตุของความขัดแย้งในภูมิภาค
• รายละเอียดของร่างข้อตกลงดังกล่าวจะเปิดทางให้การเดินเรือผ่านช่องแคบฮอร์มุซกลับสู่ภาวะปกติในระหว่างที่ตัวแทนของทั้งสองฝ่ายยังคงเจรจาในประเด็นที่ยังขัดแย้งกันอยู่ รวมถึงโครงการนิวเคลียร์ของอิหร่าน
• เพนตากอนได้โจมตีเป้าหมายในอิหร่าน 2 ครั้งในสัปดาห์นี้ โดยระบุเป็นการป้องกันตัว แต่อิหร่านกล่าวหาว่าสหรัฐ ละเมิดข้อตกลงหยุดยิงและประกาศจะตอบโต้กลับ
• กองบัญชาการกลางสหรัฐ (CENTCOM) เผยว่า คูเวตสามารถสกัดกั้นขีปนาวุธที่อิหร่านยิงมาเมื่อวันพฤหัสบดี (28 พ.ค.) ขณะที่รัฐอ่าวอาหรับออกแถลงการณ์ประณามการโจมตีของอิหร่านต่อคูเวต
• CENTCOM ระบุว่าได้สกัดกั้นโดรนโจมตีของอิหร่าน 5 ลำ และทำลายฐานควบคุมภาคพื้นดินในเมืองบันดาร์อับบาสเพื่อสกัดโดรนลำที่ 6 สวนทางกับโทรทัศน์รัฐบาลอิหร่านที่อ้างว่าการโจมตีของสหรัฐฯ ไม่ได้สร้างความเสียหายแต่อย่างใด

นักลงทุนวิเคราะห์ถึงความเป็นไปได้ที่ทำให้ช่องแคบกลับมาเปิด

• นักลงทุนกำลังประเมินโอกาสเกี่ยวกับการกลับมาเปิดเส้นทางสัญจรผ่านช่องแคบฮอร์มุซต่ำเกินไป ซึ่งหากเกิดขึ้นจริงก็อาจจะกลายเป็นปัจจัยเร่งให้เกิดการดีดตัวขึ้นรับข่าวดีในตลาดการเงิน มีการวิเคราะห์ความเป็นไปได้ สหรัฐ และ อิหร่านขยับเข้าใกล้การบรรลุข้อตกลงเพื่อฟื้นฟูการเดินเรือผ่านช่องแคบฮอร์มุซ ซึ่งอาจจะมีจุดสังเกตคือ
  – การฟื้นตัวของระบบการเชื่อมต่ออินเทอร์เน็ตในอิหร่าน
  – การปรากฏตัวต่อสาธารณชนของบรรดาเจ้าหน้าที่ทหารระดับสูงใน อิหร่่าน

มาตรการคว่ำบาตรทางเศรษฐกิจและการขนส่งน้ำมัน เดินหน้าต่อ …ปัจจัยบวกต่อราคาน้ำมัน

• กระทรวงการคลังสหรัฐ ประกาศคว่ำบาตรบริษัทหลายแห่งในฮ่องกง (รวมถึงบริษัทเช่าเหมาลำเรือ 2 แห่ง และบริษัทบังหน้า 2 แห่ง) ที่ช่วยเหลือบริษัทน้ำมันของกองทัพอิหร่านในการส่งออกน้ำมันผ่านกองเรือเงาไปยังจีนและตลาดอื่น ๆ รวมถึงคว่ำบาตรเรือเพิ่มอีก 8 ลำ
• สหรัฐ สั่งคว่ำบาตรหน่วยงาน Persian Gulf Strait Authority (PGSA) ที่ตั้งขึ้นมาเพื่อเรียกเก็บค่าผ่านทางเรือในช่องแคบฮอร์มุซ พร้อมเตือนบริษัทเอกชนและรัฐบาลต่าง ๆ ว่าห้ามจ่ายค่าผ่านทางหรือแอบจ่ายโดยอ้างว่าเป็นเงินช่วยเหลือ
• โอมานปฎิเสธแผนการเรียกเก็บค่าผ่านทางอย่างที่อิหร่านแถลง เป็นคำยืนยันหลังจากที่สก็อต เบสเซนต์ รมตคลัง ได้โทรพูดคุยกับโอมานเพื่อยืนยัน

รายงานน้ำมันคงคลัง EIA สอดคล้องกับ API ปริมาณสต็อกติดลบ … ปัจจัยบวกต่อราคาน้ำมัน

• รายงาน API (American Petroleum Institute) ประจำสัปดาห์
  – สต็อกน้ำมันดิบสหรัฐ ลดลง 2.8 ล้านบาร์เรล
  – สต็อกน้ำมันเบนซิน ลดลง 3.2 ล้านบาร์เรล
  – สต็อก Distillates (ดีเซล/Heating Oil) เพิ่มขึ้น 1.1 ล้านบาร์เรล
• ในขณะที่ EIA (Energy Information Administration)
  – สต็อกน้ำมันดิบ ลดลง 3.3 ล้านบาร์เรล คงเหลือรวมที่ประมาณ 441.7 ล้านบาร์เรล – สต็อกเบนซิน ลดลง 2.6 ล้านบาร์เรล
  – Distillates ลดลง 2.1 ล้านบาร์เรล Cushing,
  – Oklahoma ลดลง 2.8 ล้านบาร์เรล
  – กำลังการกลั่น (Refinery Utilization) เพิ่มขึ้นเป็น 94.5%
  – การผลิตน้ำมันดิบสหรัฐ เพิ่มเล็กน้อยสู่ 13.7 ล้านบาร์เรล/วัน

• ผลรายงานสะท้อน ปริมาณน้ำมันดิบลดลงอย่างต่อเนื่องหลายสัปดาห์ติดต่อกัน ซึ่งอยู่ในสภาวะ ตึงตัว Tight Supply /Gasoline ลดแรงช่วงก่อน Memorial Day / โรงกลั่นเดินเครื่องสูง ซึ่งล้วนแล้วแต่หนุนราคาน้ำมัน แต่ถูกกดดันด้วยข่าวการเจรจา สรหัฐ – อิหร่าน และความหวังว่า ช่องแคบฮอร์มุชกับมาเปิดได้ตามปกติ
• นอกจากนี้ IEA รายงานว่า การลงทุนทั่วโลกในโครงการก๊าซธรรมชาติมีแนวโน้มปรับตัวสูงขึ้นมากกว่า 10% ในปีนี้ แตะระดับ 330,000 ล้านดอลลาร์ ซึ่งนับเป็นระดับสูงสุดในรอบ 10 ปี ในทางตรงกันข้าม งบประมาณการใช้จ่ายในธุรกิจน้ำมันต้นน้ำหรือธุรกิจสำรวจและผลิตปรับตัวลดลงต่อเนื่องเป็นปีที่สามติดต่อกัน

จีนสุ่มเงียบ ลดการน้ำเข้าน้ำมัน จนนักวิเคราะห์คาดว่า อาจจะต่ำในระดับเดียวกันก่อนโควิด

• Energy Aspects บริษัทที่ปรึกษาในลอนดอน รายงานว่า ปริมาณการนำเข้าน้ำมันดิบของจีนมีแนวโน้มลดลงสู่ระดับต่ำสุดนับตั้งแต่ช่วงการแพร่ระบาดของโควิด-19 เนื่องจากสงครามในอิหร่านเผยให้เห็นถึงภาวะที่ความต้องการใช้น้ำมันภายในประเทศหดหายไปและอาจยังไม่กลับมาฟื้นตัว

H4/H1 ภาพใหญ่ ยังตงเป็น sideway กรอบใหญ่ในขณะที่ H4 ราคาหลุดจุด Choch H4 ที่ระดับ 95.055 ลงมาระดับ แนวรับ 86.689 ซึ่งถือว่าเป็นจุดสิ้นสุดโครงสร้างขาข้นระยะสั้น เริ่มเห็นสัญญาณการยกตัวในขณะที่ ราคาร่วงลงมา แต่ยังไมถึงโซน Oversold จึงอาจมีแรงขายได้อีกก่อนจะ Rebound ขึ้น

คำแนะนำ

• เปิดสถานะขาย (รอสัญญาณขาย) กรอบ 87.823-88.713/ SL 89.500 เพื่อทำกำไร 87.458/87.251/87.070/86.500/86.081
• เปิดสถานะซื้อ (รอสัญญาณซื้อ) กรอบ 85.583-83.209/ SL 82.000 เพื่อทำกำไร 85.944/86.655/87.800/88.350/89.870/90824/92.386

แนวรับ 87.032/85.583/83.209

แนวต้าน 91.295/95.096/98.016