กลยุทธ์การลงทุน XAUUSD ประจำวันที่ 13 ก.พ. 2568

Day โครงสร้างยังคงเป็นทรนด์ขาขึ้น ปิดจบแท่งรายวัน Bullish Pin Bar วานนี้ ตลาดเช้า- บ่าย ทรงตัว-ปรับพอร์ตลงมา เพื่อรอข่าวประกาศตัวเลขเงินเฟ้อในเวลา 8.30 PM ก่อนทีราคาจะดีดขึึ้นในช่วงหลังข่าวประกาศ ทั้งนี้เนืองจาก

• ประกาศตัวเลขเงินเฟ้อ CPI ซึ่งสูงกว่าคาดการณ์ 3.0% ซึ่งตอกย้ำด้วย ถ้อยแถลงของ ประธานธนาคารกลาง FED (Fed Chair Powell Testifies) ในเวลาต่อมา ว่ายังคงอัตราดอกเบี้ยเท่าเดิม เพื่อรอดูสถานะการเงินเฟ้อในปีนี้ …. USA เงินเฟ้อ ส่งผลให้ อ่อนค่าลง ปัจจัยบวกต่อราคาทองคำ
• ในขณะที่การคงอัตราดอกเบี้ย (ซึ่งถือว่าอยู่ในระดับสูง 4.50%) ส่งผลทำให้ VCOE (Volatility of Core Economic Expectations) เป็นตัวชี้วัดความคาดหวังของนักลงทุนสูงขึ้น ส่งผลให้ตลาดดัชนีปรับตัวร่วงลง ซึ่งทองคำได้รับอานิสงค์จากปัจจัยนี้
• ทั้งนี้ปัจจัยสำคัญที่ตัวเลข CPI ปรับตัวสูงขึ้นมาจาก ไข่ไก่ (สูงขึ้น 8.2% จากเดือนก่อน) ซึ่งขณะนี้ อเมริกา กำลังเผชิญ สถานการณ์ระบาด ไข้ไวัดนก อย่างต่อเนื่องซึ่งพบการติดเชื้อฟาร์ม และสัตว์ปีก ซึ่งอาจจะต้องจับตาตัวเลขเงินเฟ้อในเดือนถัดไป ซึ่งจะบ่งชือถึงเงินเฟ้อที่แท้จริง
• ทรัมป์ กลับลำเรียกร้องให้ FED รีบปรับลดดอกเบี้ยให้เร็วที่สุด เพื่อรับกับ มาตราการภาษีที่จะมีขึ้นอีกตามมา
• ความกังวลกับความไม่แน่นอนในการปรับขึ้นภาษีของ โดนัล ทรัมป์ ที่ตลาดคาดจะมีออกมาอีกในช่วงสุดสัปดาห์นี้
• ความขัดแย้งในตะวันออกกลาง หลังจากที่ทรัมป์ ประกาศกร้าว เรียกร้องให้ กลุ่มฮามาสปล่อยตัวตัวประกัน อิสลาเอลให้หมดภายในเสาร์นี้ หากไม่ดำเนินการ ข้อเรียกร้องเรื่องการหยุดยิงจะสิ้นสุดทันที และสหรัฐจะให้การสนับสนุนอิสลาเอลในการทำสงครามครั้งนี้ต่อ … ปัจจัยสนับสนุนราคาทองคำ
• แต่ทั้งนี้ปัจจัยที่อาจจะส่งผลลบ ต่อราคาทองคำในช่วงนี้ คือโอกาสที่จะยุติ สงครามรัสเซีย – ยูเครน แม้จะมีการโทรศัพท์เพื่อนัดการหารือระหว่าง ทรัมป์ กับ ปูติน โดยจะตั้งโต๊ะหารือที่ ซาอุดิอาระเบีย แต่ยังคงปราศจาก เซเลนสกี (ผู้นำยูเครน)เข้าร่วมประชุมด้วย ในขณะที่ ยูเครน ก็ให้คำสัตย์ ว่าจะไม่เข้าร่วม นาโต้ หาก สหรัฐยังคงให้การช่วยเหลือทางด้านทหาร เพื่อป้องกันการรุกรานของรัสเซียในอนาคต
• ผู้ซื้อ “ทองคำ“ ในจีนเริ่มชะลอการซื้อ ราคาทองคำในตลาดเซี่ยงไฮ้เปลี่ยนจาก Premium กลายเป็นส่วนลด Discount (ข้อสังเกตุ ในตลาดเช้า มีการซื้อในช่วงตลาดเปิด และขายก่อนตลาดปิด + ไม่มีการซื้อในช่วงเช้า ในช่วงต้นสัปดาห์)

# 12 Feb กองทุน SPDR ขายทองคำเพิ่ม 5.44 ตัน คงเหลือทองคำสุทธิ 866.5 ตัน

H4/H1โครงสร้างยังคงเป็นเทรนด์ขาขึ้น ยังคงวิ่งในเทรนด์ไลน์ขาขึ้น แม้ว่าวานนี้ในช่วงเวลาประกาศ CPI ราคามีการย่อตัวลงลึก แตะระดับ 2864 (กรอบแนวซื้อที่ให้ไว้) แต่ยังอยู่ในระดับการย่อ ที่ 61.8-78.6% ซึ่งยังคงเป็นระดับ hamonic Bat Pttn หลังจากนั้นราคมีการดีดตัวขึ้นไป

คำแนะนำ

• เปิดสถานะซื้อ (รอสัญญาณซื้อ)ที่กรอบราคา 2905 -2901 /SL 2895 เพื่อทำกำไร ที่ 2910 / 2915 /2920 /2925 /2927
• เปิดสถานะซื้อ ที่กรอบราคา 2876 -2886 /SL 2880 เพื่อทำกำไรที่ 2890/2900/2920

แนวรับ 2901 /2875 /2855

แนวต้าน 2927/2934/2950

ปฏิทินข่าว 13 ก.พ.2568

บทวิเคราะห์ข่าว

• 12 ก.พ. Fed Chair Powell Testifies การเข้าให้การกับสภาคองเกรตเป็นวันที่ 2 โดย พาวเวล์ มีการแถลง อัตราเงินเฟ้อยังคงสูง (จากตัวเลข CPI) ประกาศคงอัตราดอกเบี้ย(4.5%) เป็นเวลานานขึ้น เพื่อควบคุมเงินเฟ้อให้กลับมาอยู่ในระดับ 2% …. ส่งผลต่อ USD (อ่อน=> ทรงตัว) ส่งผลทำให้ทองคำ (แข็ง => ทรงตัว)
• ส่งสัญญาณการจับตาเรื่องตัวเลขเศรษฐกิจ และการจ้างงาน ในเดือนถัดๆไป
• 13 ก.พ. เช้านี้ โดนัล ทรัมป์ กล่าวสุนทรพจน์ : เตรียมออกคำสั่งยกเลิก นโยบายความหลากหลาย ความเท่าเทียม และการร่วมกลุ่ม (DEI – Diversity Equity Inclusion)+ ลดขนาดพนักงานของรัฐบาลกลาง + มีแผนการพบ ปูติน ในซาอุดิอาระเบีย เพื่อเริ่มกระบวนการยุติสงคราม ……ปัจจัยลบต่อราคาทองคำ
• 13 ก.พ. ติดตามประกาศ PPI ด้ชนีราคาสินค้าและบริการ ในภาคผู้ผลิต ซึ่งจะบอกได้ว่า ต้นทุนการผลิต สูงขึ้น หรือต่ำลงอย่างไร ซึ่งหาตัวเลข PPI ออกมากกว่าเดือนที่แล้ว แสดงให้เห็นว่าต้นทุนการผลิตแพงขึ้น ซึ่งส่งผลให้ CPI วานนี้ปรับตัวสูงขึ้น => Fed นโยบายคงดอกเบี้ยสูงขึ้น (จากปี 2023 Fed ตัดสินใจขึ้นดอกเบี้ย ซึ่งเงินเฟ้อ อยู่ในระดับ 6.4%) ==> คงดอกเบี้ยอีกระยะนึง เพื่อรอเงินเฟ้อดีขึนหรือไม่ (ไม่ส่งผลต่อตลาด) / แต่หากตัวเลขออกมาต่ำ กว่าเดือนที่แล้ว ตลาดจะมีความสงสัย เงินเฟ้อสูงขึ้นจากปัจจัยใด หากไม่ใช่ต้นทุนที่สูงขึ้น ==> เกิดการผันผวนระยะสั้น
• 13 ก.พ. ติดตามประกาศตัวเลขจำนวนขอรับสวัสดิการว่างงาน ที่คาดว่าลดลง หากตัวเลขออกมาตามคาด ทองคำมีโอกาสย่อตัวลงมา บริเวณแนวรับที่สำคัญ