กลยุทธ์การลงทุน Crude Oil (WTI) ประจำวันที่ 18 พ.ค. 2569

Week สัปดาห์ที่ผานมาราคาน้ำมันยังคงเคลื่อนไหวในโซนบวก ปิดแท่ง Bullish Marubozo ที่ระดับ 100.728 ได้อีกครั้ง และยังคงเคลื่อนไหวเป็นเทรนด์ขาขึ้น โดยมีระดับ 121.995 เป็นจุด ฺBOS (ATH ปี Feb 2022 ซึี่งเป็นช่วงที่รัสเซียเริ่มบุกยูเครน)

Day ศุกร์ที่ผานมา ราคำมันยังคงปิดบวกและเคลื่อนไหวในกรอบ Sideway Day 86.702 -107.463 หลังถ้อยแถลงของสหรัฐและอิหร่าน ยิ่งตอกย้ำสถานะการณ์ช่องแคบฮอร์มุชไร้วี่แววแห่งการยุติ ในขณะที่สงครามฝากใหม่ในตะวันออกกลางเริ่มกลับมาปะทุ ทั้งด้านอิสลาเอลเลบานอน แม้ว่าจะมีการยืดเวลาหยุดยิงออกไปอีก 45 วัน แต่ยังคงมีเหตุโจมตีรายวัน ฝั่งด้าน UAE และ ซาอุดิอาระเบีย ยังคงถูกโจมตีตอบโต้กลับจากทางอิหร่านอยางต่อเนื่อง และไร้วี่แววที่จะหยุดชะงัก

สุดสัปดาห์ที่ผานมา ยังไม่พบสัญญาณสงครามเต็มรูแบบ นอกจากการตอบโต้ไปมาที่ไม่ส่งสัญญาณการสิ้นสุดโดยเร็ว… ปัจจัยบวกต่อน้ำมัน

• ทรัมป์ ขู่ใช้นโยบายกดดันสูงสุด และส่งสัญญาณว่าหากอิหร่านไม่ยอมเจรจาอาจมีการโจมตีทางอากาศหรือปฏิบัติการหนักขึ้น ในขณะที่ กองเรือและเครื่องบินของสหรัฐ ถูกนำเข้ามาประจำการและเสริมกำลังในน่านน้ำตะวันออกกลางเป็นการตอบสนองเชิงป้องกัน แต่ เรือบรรทุกเครื่องบินที่ใหญ่ที่สุดในโลก USS Gerald R. Ford พร้อมเรือพิฆาตอีก 2 ลำ ได้เดินทางกลับถึงฐานทัพเรือนอร์ฟอล์ก รัฐเวอร์จิเนียแล้ว หลังจากปฏิบัติหน้าที่ในทะเลนานถึง 11 เดือน (326 วัน) ซึ่งถือเป็นสถิติการประจำการที่ยาวนานที่สุดหลังยุคสงครามเวียดนาม
• อิหร่านประกาศว่าหากสหรัฐ โจมตีโครงสร้างพื้นฐานสำคัญ อิหร่านก็พร้อมตอบโต้ และมองการปิดล้อมทางทะเลเป็นการกระทำเทียบเท่าสงคราม / สื่อของรัฐบาลอิหร่านรายงานว่า ตลาดหุ้นของอิหร่านจะกลับมาเปิดทำการอีกครั้งในวันอังคารนี้ (19 พ.ค.) หลังปิดไปตั้งแต่สงครามเริ่มต้นขึ้น
• ฝั่งตัวกลางอ่างปากีสถาน พยายามไกล่เกลี่ยและมีข่าวว่าทั้งสองฝ่ายอาจใกล้ตกลงบางอย่าง แต่ภาพรวมยังเปราะบางและยังไม่มีข้อยุติชัดเจน
• เจ้าหน้าที่ระดับสูงของรัฐสภาอิหร่าน ระบุว่า อิหร่านได้เตรียมแผนการที่จะจัดเส้นทางสัญจรในช่องแคบฮอร์มุซ โดยจะเปิดให้เฉพาะเรือพาณิชย์และฝ่ายที่ร่วมมือกับอิหร่านผ่านได้ และจะมีการเรียกเก็บค่าธรรมเนียมที่จำเป็น พร้อมระบุว่าเส้นทางนี้จะปิดสำหรับผู้ดำเนินการโครงการ “Freedom Project” ซึ่งเป็นปฏิบัติการของสหรัฐฯ ขณะที่กองบัญชาการกลางสหรัฐฯ (CENTCOM) เผยว่า ปฏิบัติการปิดล้อมช่องแคบฮอร์มุซของสหรัฐฯ ได้สกัดและสั่งให้เรือกลับลำแล้ว 78 ลำ นับตั้งแต่วิเคราะห์การปิดล้อมเมื่อวันที่ 13 เม.ย.
• เกิดเหตุโดรนโจมตีโรงไฟฟ้านิวเคลียร์ Barakah ในสหรัฐอาหรับเอมิเรตส์ (UAE) ส่งผลให้เกิดเพลิงไหม้ แต่ไม่มีรายงานการรั่วไหลของรังสีและไม่มีผู้บาดเจ็บ แม้จะไม่มีใครอ้างความรับผิดชอบ แต่ความสงสัยพุ่งไปที่อิหร่าน ซึ่งเพิ่งขู่ UAE จากการที่ UAE อนุญาตให้อิสราเอลตั้งระบบป้องกันภัยทางอากาศ “Iron Dome” และกองกำลังในประเทศ ทางด้าน UAE ปฏิเสธข้อกล่าวหาของอิหร่านที่ว่า UAE มีส่วนร่วมในสงครามครั้งนี้

น้ำมันดีเซลสหรัฐพุ่่งสูง ทรัมป์เรียกร้องให้มีการพักภาษีน้ำมัน

• ราคาน้ำมันเบนซินเฉลี่ยทั่วสหรัฐอยู่ที่ 4.53 ดอลลาร์ต่อแกลลอน ณ วันที่ 13 พฤษภาคม หลังความขัดแย้งในตะวันออกกลางทำให้เส้นทางขนส่งผ่านช่องแคบฮอร์มุซสะดุด ซึ่งก่อนหน้านี้เป็นเส้นทางสำคัญที่รองรับการลำเลียงน้ำมันและก๊าซธรรมชาติเหลวราว หนึ่งในห้าของโลก ส่งผลให้ปัญหานี้ไม่ใช่แค่เรื่องราคาพลังงาน แต่ยังเชื่อมโยงไปถึงต้นทุนขนส่ง ต้นทุนสินค้า เงินเฟ้อ และแนวโน้มดอกเบี้ยในภาพรวม
• 17 พ.ค. ทรัมป์ เรียกร้องให้ระงับภาษีน้ำมันเบนซินของรัฐบาลกลางชั่วคราว 18.4 เซนต์ต่อแกลลอน เพื่อช่วยลดภาระค่าครองชีพจากราคาน้ำมันที่เร่งตัวขึ้นตามความตึงเครียดจากสงครามกับอิหร่าน
• อ้างอิงงานวิจัยของ Bipartisan Policy Center การระงับภาษีอาจช่วยลดราคาหน้าปั๊มได้เพียง 10–16 เซนต์ต่อแกลลอน เท่านั้น ขณะที่ราคาน้ำมันเฉลี่ยในสหรัฐเพิ่มขึ้นแล้ว 1.55 ดอลลาร์ต่อแกลลอน นับตั้งแต่สงครามเริ่มต้น จึงสะท้อนว่ามาตรการนี้เป็นเพียงการบรรเทาระยะสั้น ไม่ใช่การแก้ปัญหาเชิงโครงสร้าง หากต้นทุนพลังงานยังอยู่ในระดับสูง ตลาดก็อาจยังให้น้ำหนักกับความเสี่ยงเงินเฟ้อเป็นหลัก

EIA ออกเตือนหากสถานะการณ์ไม่สิ้นสุดต้นเดือน มิ.ย.มีโอกาสที่จะเกิดวิกฤตขาดแคลนน้ำมันปลายปี … ปัจจัยบวกต่อน้ำมัน

• EIA เตือน ปริมาณน้ำมันสำรองทั่วโลกที่มีการดึงมาใช้ในช่วงที่ช่องแคบฮอร์มุชปิด ลดลงอย่างรวดเร็วเป็นประวัติการณ์ ท่ามกลางภาวะหยุดชะงักอย่างต่อเนื่อง ส่งผลให้ราคาน้ำมันพุ่งขึั้นอย่างต่อเนื่อง
• ธนาคาร USB รายงาน ปริมาณน้ำมันสำรองลดลงใกล้สู่ระดับต่ำเป็นประวัติการณ์ที่ 7600 ล้าน USD เมื่อเทียบกับความต้องการเดิมที่ต้องการน้ำมันเดือนต่อเดือน

การพบปะ ทรัมป์ – สิจิ้งผิง สิ้นสุดลง แม้ไม่มีข้อตกลงทางเศรษฐกิจที่ชัดเจน แต่เป็นการประชุมในเชิง สัญลักษณ์

• ทรัมป์ เสนอให้จีน “เปิดตลาดมากขึ้น” ให้บริษัทสหรัฐ เข้าถึงโครงสร้างพื้นฐาน ห่วงโซ่คุณค่า และตลาดบริโภคของจีน และคาดหวังใหจีน ซื้อสินค้า และบริการกับสหรัฐมากขึ้น เพื่อแก้ไขความไม่สมดุลทางการค้า ( พลังงาน, เทคโนโลยี, การเงิน และสินค้าเกษตร) ทั้งนี้มีการนำทัพ CEO บริษัทยักษ์ใหญ๋ เพื่อหารือ deals แบบ private sector มากกว่ารัฐต่อรัฐ
• จีน ไม่ปฏิเสธโอกาสสร้างความร่วมมือ แต่ต่อรองให้ สหรัฐฯ ลดมาตรการคว่ำบาตรและข้อจำกัดทางเทคโนโลยี ต่อจีน (โดยเฉพาะด้าน AI, ชิป, การลงทุน) และต้องการใช้ทั้งสองฝ่าย “ลดความรุนแรง” ในสงครามการค้า และเปิดช่องเจรจา deal การค้าใหม่ระยะยาว เตรียมแก้ปํญหาความกังวลของสหรัฐเกี่ยวกับ Supply Chain ของแร่ Rare Earth และ Critical Minerals / อนุมัติการซื้อ Boing จากสหรัฐ 200 ลำ สำหรับสายการบินจีน / เตรียซ์อสินค้าเกษตร จากสหรัฐอย่างน้อย 17,000 ล้านดอลลาร์ต่อปี ในช่วงปี 2026–2028 / จีนคืนสิทธิ์การเข้าถึงตลาดให้ผู้ผลิตเนื้อวัวสหรัฐ โดยต่ออายุใบอนุญาตโรงงานกว่า 400 แห่ง และนำเข้าสัตว์ปีก หลัง USDA รับรองว่าปลอดไข้หวัดนกอย่างรุนแรง
• อิหร่าน : จีนเสนอให้ตัวเองเป็น “ผู้ไกล่เกลี่ย” ในเรื่องสงครามอิหร่าน พร้อมยืนยันว่าจีน ไม่จัดส่งอาวุธให้อิหร่าน ตามที่สหรัฐ ห่วงใย
• ไต้หวัน : จีนย้ำว่า ไต้หวันคือ “เส้นแดง” ที่หากถูกกดดันมากเกินไป (โดยเฉพาะการขายอาวุธขนาดใหญ่) อาจนำไปสู่ความขัดแย้งระหว่างจีนกับสหรัฐได้ และขอให้สหรัฐ หยุด “แทรกแซงกิจการภายใน” จีน (เช่น ไต้หวัน, เทคโนโลยี, ความมั่นคง) และให้จีนกับสหรัฐ เป็น “พันธมิตรเติบโตไปด้วยกัน” มากกว่าการเผชิญหน้า

อุปทานน้ำมัน – ข้อจำกัดในการผลิต ... ปัจจัยบวกต่อราคาน้ำมัน

• ประเทศผู้ส่งออกประกาศ “force majeure” หรือปิดแหล่งน้ำมันบางแห่ง หรือความล่าช้าในการซ่อมโครงสร้างพื้นฐาน ทำให้ น้ำมันหายไปบางส่วนจากตลาด แม้ปริมาณจริงไม่เยอะ แต่ภาพลักษณ์ตึงตัวส่งผลต่อ Sentiment ทันที

H4/H1 ราคาน้ำมันยังคงเคลื่อนไหวเป็นเทรนด์ขาขึ้น ราคาขึ้นมาทดสอบแนวต้านสำคัญ 103.361-104.355 เริ่มปรากฎสัญญาณ Bearish Divergence + Oversold ระวังแรงขายทำกำไร ทางเทคนิค

คำแนะนำ

• เปิดสถานะขาย (รอสัญญาณขาย) กรอบ 103.347-104.399 /SL 105.500 ปิดทำกำไร 102.961/102.262/101.913/101.318 /101.111/100.876
• เปิดสถานะซื้อ (รอสัญญาณซื้อ) กรอบ 99.636-100.544 /SL 98.500 ปิดทำกำไร 100.810/101.008/101.181/101.473/101.679

แนวรับ 100.602/99.421/97.938

แนวต้าน 104.355/105.712/107.463