กลยุทธ์การลงทุน Crude Oil (WTI) ประจำวันที่ 20 พ.ย. 2568

Day วานนี้ราคาน้ำมันปรับตัวร่วงลงอย่างต่อเนื่องตลอดทั้งวัน แม้ว่าจะมีการ Rebound ขึ้นมาเพียงเล็กน้อย หลังจากร่วงลงแต่แนวรับ 58.331-58.752 ซึ่งเป็นกรอบโซน Supply H1 +Gap H1 ประกอบกับรายงานปริมาณน้ำมันคงคลัง EIA Report ที่ผลต่างกับ API Report ปริมาณน้ำมันคงคลังในสต็อกลดลง ทำให้ราคยน้ำมันฟื้นกลับขึ้นมาได้บ้าง ทั้งนี้ตลอดทั้งวันในช่วงเช้า-ค่ำ ก่อนข่าวประกาศ ราคาน้ำมันอ่อนค่าลงหลังมีรายงานว่า สหรัฐมีแผนผลักดันเพื่อให้ยุติสงคราม รัสเซีย – ยูเครนอีกคร้้ง ซึ่งหากทำได้จริง จะส่งผลทำให้ปริมาณน้ำมันรัสเซีย ไหลเข้าสู่ตลาดและเพิ่มปัจจัยอุปทานล้นตลาดมากกว่าที่คาดการณ์ไว้ นอกจากนี้ปัจจัยการแข็งค่าของ USD หลัง คณะกรรมการกำกำกับดูแลโนยายการเงิน FOMC มีความเห็นควรที่จะคงอัตราดอกเบี้ยเพื่อแก้ปัญหาเงินเฟ้อในสหรัฐที่ถื่อว่าเป็นภัยคุกคามที่ร้ายแรงกว่าตลาดแรงงานชะลอตัว ปิดแท่งรายวาน Bearish Marubozo

สัญญาน้ำมันดิบเวสต์ เท็กซัส (WTI) งวดส่งมอบเดือนธ.ค. ปิดที่ 59.44 ดอลลาร์สหรัฐต่อบาร์เรล ลดลง 2.1%

สหรัฐผลักดันยุติสงคราม รัสเซีย-ยูเครน .. ปัจจัยกดดันราคาน้ำมัน คาดน้ำมันรัสเซียไหลเข้าสูตลาด

• 19 พ.ย. แหล่งข่าวของรอยเตอร์ระบุว่าสหรัฐเสนอกรอบเงื่อนไขให้ยูเครน “สละดินแดน”บางส่วนเพื่อแลกกับการยุติสงครามรายงานจาก Al Jazeera ระบุว่าเงื่อนไขข้อนี้อาจรวมถึงภูมิภาคภาคตะวันออก (Donbas) ซึ่งอยู่ภายใต้การควบคุมของยูเครน นอกจากนี้ยังอ้างถึง แผน 28 จุด ว่ามีข้อเสนอหลายจุดที่ตรงกับความต้องการของรัสเซีย ที่ว่าถูกจัดทำโดยช่องทางไม่เป็นทางการ (backchannel) ระหว่างเจ้าหน้าที่สหรัฐฯ และรัสเซีย โดยมีจุดประสงค์ให้มีการให้ “ข้อประกันความปลอดภัย” (security guarantees)แก่ยูเครน/หลายฝ่ายวิเคราะห์ ทรัมป์ค่อนข้างเอียงไปทางรัสเซีย
• สหรัฐฯ เสนอให้ยูเครนลดขนาดกำลังทหาร รายงานว่าข้อเสนอดังกล่าวรวมการ “ลดจำนวนกองกำลัง”ของยูเครนลง “อย่างมีนัยสำคัญ” โดยรอยเตอร์อ้างแหล่างข่าวบอกว่า เป็นการตัดกำลัง แลตะ้องยอมสละอาวุธ เพื่อเข้าสู่เงื่อนไขการเจรจาสันติภาพ
• นอกจากนี้ สหรัฐ ยังต้องการให้ยูเครน มีแผน ในการ”ยอมรับภาษารัสเีย เป็นภาษาทางการในยูเครน”
• เซเลนสกี้แห่งยูเครน พร้อมเปิดเจรจาสันติภาพ แต่ปฎิเสธเงื่อไขที่จะให้สละดินแดนเพิ่มเติม รวมไปถึงการสละดินแดนให้กับรัสเซีย
• ฝั่งยุโรป : มีรายงานว่าทูตยุโรปบางคน “กังวลมาก”กับแผนของสหรัฐฯ โดยมองว่าเงื่อนไข (เช่นให้ยูเครนสละดินแดน, ลดกองทัพ) สะท้อน “ความต้องการของรัสเซีย”มากเกินไป
• สถานะการณ์ล่าสุด รัสเซ๊ย เป็นฝ่ายได้เปรียบในเชิงรุก เนื่องจากได้ดินแดนยูเครน เพิ่ม และมีความได้เปรีบในด้านสงครามทรงตัว แต่ด้วยสถานะการณ์ที่ยืดเยื้อ ยิ่งทำให้ รัสเซ๊ยต้องท่่มงบประมาณ และ กำลังพลเป็นจำนวนมาก ในขณะที่มีการคว่ำบาตรน้ำมันรัสเซียที่คาดว่า จะเข้มข้นขึ้นในวันที่ 21 พ.ย. ซึ่งเป็น Deadline ในการจำกดัการทำธุรกรรมกับ 2 บริษัทน้ำมันของรัสเซ๊ย

รายงาน FOMC Meeting วันที่ 28-29 ต.ค.ต้องการให้มีการคงดอกเบี้ยเนื่องไปตลอดถึงสิ้นปี เนืองจากกลัวภัยอันมาจากเงินเฟ้อ ที่คาดว่า มากกว่าแรงงานชะลอตัว … ปัจจัยบวกต่อ USD กดดัน ราคาน้ำมั้น

• เมื่อเช้าวันนี้ 20 พ.ย. รายงาน FOMC Meeting เผยรายงานการประชุมนโยบายการเงินเดือนต.ค. ระบุว่า คณะกรรมการกำหนดนโยบายการเงิน (FOMC) ของเฟด มีความเห็นสวนทางกันเกี่ยวกับการปรับลดอัตราดอกเบี้ยในการประชุมรอบที่ผ่านมา
• เจ้าหน้าที่ เฟดหลายคน คิดว่า ไม่จำเป็นต้องลดดอกเบี้ยเพิ่มเติมอีกในปีนี้ เนืองจาก อัตราเงินเฟ้อที่ยังคงสูงอยู่ และเป็นภัยคุกคามตอ่เศรษฐกิจ มากกว่าปัญหาเรื่องแรงงานชะลอตัว
• หลังรายงานฉบับนี้เผยแพร่ Fed Watch Tool ปรับคาดการณ์ เฟด คงอัตราดอกเบี้ยในการประชุมครั้งหน้า 70.4% (จากเดิม 49.9% เพียงแค่วันเดียว)

์Non-Farm payroll ประกาศคืนนี้ของเดือน ก.ย. ที่เคยค้างประกาศในวันหกยุด Shutdown คาด Nonfarm ต.ค. จะประกาศ ในเดือน ธ.ค. …

• หลังจากเลื่อนการเผยแพร่เป็นเวลา 6 สัปดาห์เนื่องจากรัฐบาลสหรัฐฯ ปิดทำการ government shutdown สำนักงานสถิติแรงงานสหรัฐ BLS เตรียมเผยแพร่รายงานการจ้างงานเดือนก.ย. ในวันนี้
• แต่จะไม่มีการเผยแพร่ของเดือน ต.ค. และเลื่อนไปประกาศพร้อมกันกับ เดือน พ.ค. ในวันที่ 5 ธ.ค. เนือง Government Shutdown ไม่สามารถเก็ขมุลได้ทัน (เพิ่งกลับมาทำงานเต็มรูปแบบในวันนี้)

รายงาน EIA Report วานนี้ … ปัจจัยบวกต่อราคาน้ำมัน

• 19 พ.ย. รายงาน EIA Report ปริมาณน้ำมันคงคลัง
  – ปริมาณน้ำมันดิบเชิงพาณิชย์ในสหรัฐฯ ลดลง 3.426 ล้านบาร์เรลในสัปดาห์ดังกล่าว — มากกว่าที่คาดไว้ (~-0.6 ล้านบาร์เรล) / ปริมาณน้ำมันดิบใน “Cushing, Oklahoma” ลดลงด้วยเช่นกัน

H4/H1 ราคาน้ำมันยังคงเป็นการเคลื่อนไหวโครงสร้างเทรนด์ขาลง แม้ว่จจะขึ้นมาแต่ก็ยังไม่สามารถ ยืนเหนือ 61.212 ซึ่งเป็นจุด Choch H4 (สิ้นสุดโครงสร้างขาลง) ได้ ราคายังคงเคลื่อนไหออกข้าง บริเวณ แนวรับ 58.756 – แนวต้าน 60.822 ซึ่งเริ่มปรากฎการยก Low และ ลด High ใน timeframe H4 เข้าสู่โหมด กรอบสามเหลี่ยม Triangle ในสะสมกำลังเลือกข้าง จึงควรเน้นการทำกำไรระยะสั้นในกรอบดังกล่าว

คำแนะนำ

• เปิดสถานุะขาย (รอสัญญาณขาย) ที่กรอบ 59.971-60.470 / SL 60.600 เพื่อทำกำไร 59.700/59.500/59.300/59.100

แนวรับ 58.756/58.329/57.395

แนวต้าน 60.462/61.239/61.868

ปฏิทินเศรษฐกิจ 20 พ.ย.2568

บทวิเคราะห์ข่าว

• ถ้อยแถลงทรัมป์ ในงาน U.S.–Saudi Investment Forum
  – ซาอุดิอาระเบีย มีความมุ่งมั่นที่จะลงทุนในสหรัฐ เกือบ 1 ล้านล้านดอลลาร์ จากเดมิ 600 พันล้านดอลลาร์ ซึ่งจะเป็นโอกาสที่ งาน ที่สูงขจึ้น และดครงสร้าง พื้นฐานทางเทคโนโลยีในอเมริกา
  – มี “ข้อตกลงร่วม” ด้านพลังงานนิวเคลียร์พลเรือน, ความร่วมมือในแร่สำคัญ และปัญญาประดิษฐ์ (AI) ระหว่างสหรัฐฯ กับซาอุดีอาระเบีย
  – ทรัมป์ประกาศว่าจะ “ทำงานร่วมกับซาอุฯ” และพันธมิตรในตะวันออกกลางเพื่อยุติความขัดแย้งใน ‎Sudan หลังจากที่มกุฎราชกุมารซาอุฯ ขอให้ช่วยเหลือ และย้ำการขายอาวูธให้กับซาอุ และสร้างงานอเมริกา
• การจ้างงานนอกภาคการเกษตรในคืนนี้เป็นของเดือน ก.ย. สำหรับเดือน ต.ค.จะเลือนประกาศพร้อมกับ เดือน พ.ค.ในวันที่ 2 ธ.ค. คาด ข้อมูลการประกาศในคืนนี้อาจจะให้ผลน้อยกับตลาด
  – แต่หาก Nonfarm < 22K จะเป็นปัจจัยกดดัน USD(เพิ่มมุมมองในการปรับลดอัตราดอกเบี้ยในการประชุม FED เดือนธ.ค.)
  – หากตัวเลข Nonfarm 22K-58K หรือ > 58K จะเป็นปัจจัยบวกต่อ USD (คาด fed ยังคงอัตราดอกเบี้ยเดิม รอจนกว่าข่าวประกาศ Nonfarm 2 ธ.ค.)
  *** ทั้งนี้อัตราการว่างงงาน =4.3%
  – หากอัตราการว่างงาน <4.3 % จะเป็นผลบวกต่อ USD
• ติดตาม ดัชนีการผลิต เขต ฟิลาเดเฟีย หาก ตัวเลขออกมา มากกว่า 0.1 ยิ่งส่งผลต่อความต้องการใช้นำมัน