กลยุทธ์การลงทุน XAUUSD ประจำวันที่ 19 พ.ค. 2568

Week โครงสร้างเป็นเทรนด์ขาขึ้น ราคาปรับตัวร่วงลงมาเป็นสัปดาห์ที่ 2 หลังจากขึ้นไปทดสอบ 3438 ราคาร่วงลงในช่วงต้นสัปดาห์ หลังการเจรจาการค้า สหรัฐ-จีนออกมาดีเกินคาด ก่อนปรับตัวขึ้นมาในช่วงวันพุธทีผ่านมา หลังตัวเลข CPI และ PPI ออกมาลดลงเกินคาด ในขณะที่ Fed ส่งสัญญาณคงดอกเบี้อต่อไประยะยาว จึงทำให้ราคาทองคำฟืนขึ้นมาได้บ้าง ปิดแท่งรายสัปดาห์ Bearish Hammer

Day โครงสร้างเป็นเทรดน์ขาขึ้น วันศุกร์ที่ผ่านมา ราคาปิดแท่ง Bearish Hammer (ไม่สามารถปิดแท่งเขียวเพื่อเป็นสัญญาณซื้อระยะยาวได้) ราคารปรับตัวร่วงลงสู่ Demand H1 (แนวรับสำคัญ) ก่อนมีการดีดตัวกลับขึ้นมาในช่วงตลาดนิวยอร์คเปิดวันศุกร์ และดีดตัวกลับขึ้นมาในเช้านี้ทันทีที่่ตลาดเปิด จากการที่ มูดีส์ ปรับลดสถานะสหรัฐ (Degrade) Aa1

#16 May SPDR ขายทองคำ 8.89 ตัน ยอดรวมสุทธิ 918.73 ตัน

• มูดี้ส์ (Moody’s Corporation คือบริษัทจัดอันดับความน่าเชือถือทางการเงิน ระดับโลก) ปรับอันดับความน่าเชื่อถือพันธบัตรรัฐลบาลสหรัฐ ซึ่งเกี่ยวกับความกังวลหนี้สาธารณะที่พุ่งสูงถึ้ง 36 ล้านล้านดอลลาร์สหรัฐ โดยปรับอันดับที่ “Aa1” จากระดับ “Aaa” มูดี้ส์ ยังคาดการณ์ หนี้สหรัฐจะเพิ่มเป็น 134% ของ GDP ภายในปี 2578
• ในขณะที่ในรอบ 3 เดือนที่ผ่านมา ต่างชาติรีบเข้าถือครองพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐ โดยการถือครองพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯ พุ่งขึ้นแตะระดับ 9.05 ล้านล้านดอลลาร์สหรัฐ ในเดือนมี.ค. ซึ่งเป็นระดับสูงสุดเป็นประวัติการณ์ เพิ่มขึ้นกว่า 2.33 แสนล้านดอลลาร์สหรัฐ จากระดับ 8.81 ล้านล้านดอลลาร์สหรัฐในเดือนก.พ. เมื่อเทียบกับช่วงเวลาเดียวกันของปีก่อนหน้า โดยตัวเลขนี้เพิ่มขึ้นเกือบ 12% ทั้งนี้การที่ต่างชาติถือครองพันธบัตรรัฐบาลมาก จะสร้างความเสี่ยงให้กับ USD หากนักลงทุนเทขายพันธบัตรออกมาทีเดียวกันจะกดดดัน USD ให้ปรับตัวร่วงลงทันที
• FED แผนจะลดจำนวนพนักงานลงประมาณ 10% ให้สอดคล้องกับนโยบายทรัมป์ ในการปรับโครงสร้างรัฐบาลกลางให้มีความกระชับมากขึ้น ในขณะที่ Fed เองโดนตำหนิจากทรัมป์ ในการปรับลดดอกเบี้ยที่ช้ามาก ซึ่งมีความเสี่ยงต่อการผิดชำระหนี้สาธารณะของ USA ในเดือน มิ.ย.
• ทรัมป์ กราดใส่ Wall-Mart (ห้างสรรพสินค้า ค้าปลีก รายใหญ่ของโลก และ ของ USA) ควร “แบกรับภาระภาษีเอง”ไม่ต้องการให้ปรับราคาสินค้าขึ้นเนื่องจากภาษีนำเข้าที่สูงขึ้น แต่ควรจะไหักับจีนแทน เพราะทุกปี wall mart ทำเงินได้หลายพันล้านดอลลาร์สหรัฐต่อปี
• จีนประกาศจะขึ้นภาษีตอบโต้ สินค้าโพลีออกซีเมทิลีนโคโพลิเมอร์ (POM copolymers) ซึ่งเป็นพลาสติกวิศวกรรมชนิดหนึ่งที่นำเข้าจากสหรัฐฯ , สหภาพยุโรป ญี่ปุ่น และไต้หวัน ซึ่งอัตราภาษีนำเข้าสูงสุดอยู่ที่ 74.9% การตัดสินใจดังกล่าวหลังจากที่การสอบสวนที่กระทรวงพาณิชย์จีนเริ่มต้นขึ้นในเดือนพ.ค. 2024 จากที่สหรัฐฯ เพิ่มภาษีนำเข้าสำหรับ รถยนต์ไฟฟ้า ชิปคอมพิวเตอร์ และสินค้านำเข้าอื่น ๆ จากจีน อย่างรุนแรง (ในปีที่แล้ว) POM copolymers เป็นวัสดุที่สามารถใช้ทดแทนโลหะบางชนิดได้ เช่น ทองแดงและสังกะสี และมีการใช้งานหลากหลายในอุตสาหกรรม ชิ้นส่วนยานยนต์ อิเล็กทรอนิกส์ และอุปกรณ์การแพทย์ ซึ่งอัตราภาษีสูงสุด 74.9% จะถูกนำมาใช้กับสินค้านำเข้าจาก สหรัฐฯ ขณะที่สินค้าจาก สหภาพยุโรป จะถูกเก็บภาษีในอัตรา 34.5%

สงครามหลายภูมิศาสตร์ เริ่มคลี่คลาย และกลับมาตึงเครียด… ปัจจัยบวกต่อราคาทองคำ

• อิหร่าน-สหรัฐ : อิหร่านเสนอให้ สหรัฐยกเลิกมาตราการคว่ำบาตรแลกกับการยุติเสริมสมรรถนะยูเรเนียมในระดับสูงยังคงรอการเจรจารอบสุดท้ายในด้านเทคนิค
• อิสราเอล – ฮามาส : อิสลาเอลเดินหน้าโจมตีฉนวนกาซ่าอย่างต่อเนื่องในสุดสัปดาห์ที่ผ่านมา มีผู้เสียชีวิตเพิม 64 ราย ซึ่งเป็นผู้หญิงและเด็ก ในขณะที่วานนี้อิสลาเอลยอมเปิดทางให้การช่วยเหลือเข้าสู่ฉนวนกาซ่าในบางพื้นที่ การเจรจายังคงไม่มีความคืบหน้าเริ่มกลับเข้าโต๊ะเจรจากวันนี้
• รัสเซีย – ยูเครน : •18 พค รัสเซียโจมตียูเครนด้วยโดรน 273 ลำ (มากที่สุดตั้งแต่เริ่มสงคราม) ทรัมป์โทรหาปูตินเพื่อเจรจายุติสงครามทันที (ไม่มีความคืบหน้า) ในขณะที่ในเวลาต่อมา สหภาพยุโรปและนาโต้เร่งกองกำลังซ้อมรบภาคพื้นดินในเอสโตรเนีย ติดชายแดนรัสเซีย, ฟินแลนด์ซ้อมรบทางอากาศทหารหลายพันนาย หลังจากสัปดาห์พบภาพดาวเทียมพบ รัสเซียมีการซ่องสุมกำลังพล-ยุทโธปกรณ์ตามแนวชายฝั่งรัสเซีย- ฟินแลนด์

H4 /H1: โครงสร้างเทรนด์ขาขึ้นสิ้นสุดลง ราคาทองคำสามารถทะลุจุด Choch H4 ที่ 3205 ลงได้สำเร็จ มุมมองเชิงบวกเปลี่ยนไป ราคาปรับตัวร่วงลงใน Channel Down Trend ราคาดีด่กลับขึ้นหลังจากที่ลงมาทดสอบ Demand H1 อีกครั้งในวันศุกร์ ก่อนที่เช้านี้ราคาดีดกลับขึ้นมา แต่ยังคงไม่สามารถผ่านแนว SRF หรือ Fibo 38.2-50% ขึ้นไปได้ ในขณะที่ภาพใหญ่ยังคงมี Hamonic Gartley & Butterfly (ระดับรอซื้อ ที่ 3070-3025)

คำแนะนำ

• เปิดสถานะขาย (รอสัญญาณขาย) ที่กรอบ 3258-3238/ SL 3265 เพื่อทำกำไรที่ 3235/3229/3227/3224/3221
• เปิดสถานะซื้อ (รอสัญญาณซื้อ หากราคาสามารถปิดแท่ง M30 ที่ 3222 ได้)ที่กรอบ 3213-3222 /SL 3210 เพื่อทำกำไรระยะสั้นที่ 3228/3235

แนวรับ 3180/3123/3068

แนวต้าน 3252/3382/3336